Задача 3

Цена оборудования равна $ 10,5 млн. Предполагается, что использование этого оборудования позволит ежегодно в течение трех лет получать доход в размере $ 2,2 млн. По истечении третьего года, оборудование будет продано за $ 5 млн. Ставка банковского процента 8%. Определите чистую дисконтированную стоимость и ответьте на во стоит ли покупать это оборудование и вкладываться в данный проект?

С решением

Добрый день! Давайте решим данную задачу.

Чтобы определить, стоит ли покупать данное оборудование и вкладываться в данный проект, мы будем использовать показатель NPV (Net Present Value) или чистая дисконтированная стоимость.

Для начала, найдем все будущие денежные потоки, связанные с этим проектом. У нас есть доход в размере $2,2 млн в течение трех лет и последующая продажа оборудования за $5 млн.

Теперь, чтобы использовать NPV, нам необходимо дисконтировать каждый будущий денежный поток. Для этого мы будем использовать ставку банковского процента в размере 8%.

1. Дисконтирование доходов в размере $2,2 млн в течение трех лет:

- Год 1: $2,2 млн / (1 + 0,08) = $2,037 млн
- Год 2: $2,2 млн / (1 + 0,08)^2 = $1,886 млн
- Год 3: $2,2 млн / (1 + 0,08)^3 = $1,738 млн

2. Дисконтирование продажи оборудования в размере $5 млн после третьего года:

- $5 млн / (1 + 0,08)^3 = $4,115 млн

Теперь сложим все дисконтированные доходы:

$2,037 млн + $1,886 млн + $1,738 млн + $4,115 млн = $9,776 млн

Наконец, чтобы определить чистую дисконтированную стоимость, необходимо вычесть из этой суммы начальную стоимость оборудования:

$9,776 млн - $10,5 млн = -$0,724 млн

Чистая дисконтированная стоимость равна -$0,724 млн.

Отрицательное значение чистой дисконтированной стоимости означает, что данный проект не является выгодным и не стоит вкладываться в покупку оборудования.

В итоге, ответ на вопрос "стоит ли покупать это оборудование и вкладываться в данный проект?" - нет, данный проект не стоит вкладывать в него деньги, так как он не приносит положительной чистой дисконтированной стоимости.