Утром Филька пришел к мельнице вместе с ребятами. Он нес с собой буханку свежего хлеба. Навстречу вышел Панкрат и спросил зачем к нему Ребята объяснили, что Филька хочет помириться с конем. Панкрат вывел коня. Филька протянул ему кусочек свежего хлеба. Но конь шарахнулся от мальчика в сторону и фыркнул. Тогда Филька заплакал. Панкрат успокоил коня и попросил взять хлеб, мол Филька не злой, пора мириться. Конь подумал, вытянул шею и наконец взял хлеб из рук Фильки. Когда вся буханка была съедена, конь положил голову Фильке на плечо. Так произошло примирение. И так закончилась эта необычная история.
Образ старухи Изергиль выполняет в рассказе несколько функций. Первая функция заглавной героини сюжетообразующая: этот образ объединяет весьма сложно построенное повествование, в котором переплетаются несколько сюжетных линий. Одна связана с изображением реальных современных людей: самой старухи, молдаван-подёнщиков, работающих на винограднике, автобиографического героя, странствующего по Руси. Вторая сюжетная линия — описание приключений молодой красавицы Изергиль сорок-пятьдесят лет назад: в этих воспоминаниях проходит вереница людей из с которыми судьба сталкивала рассказчицу. Третья сюжетная линия — легенды о Ларре и Данко. Следовательно, образ Изергиль служит связующим звеном между разновременными сценами реального и легендарного мира. Может быть, от этого старуха выглядит как ведьма из сказки. Справедливости ради следует отметить, что все три сюжетные линии объединяются не только образом Изергиль, но и образом автобиографического героя.
